精實新聞 2012-03-09 13:34:30 記者 陳怡潔 報導
台灣基金界年度盛事,2012年「Smart智富台灣基金獎」、「晨星(Morningstar)年度最佳基金獎」得主揭曉,在台灣核備銷售的3,851檔基金裡,僅有36個贏家獲獎,得獎機率僅1.4%。得獎公司中以安本投顧成績最傲人,獨自囊括10座大獎,創下歷年單一年度拿獎最多公司紀錄;富蘭克林投顧亦不遑多讓,一口氣抱走5座大獎;而MFS全盛、景順、德盛安聯、統一投信等公司也表現出色,均至少拿下二個獎項。
以個別基金表現來看,雖然過去三年市場狀況每年不同,2009年強勁反彈,2010年高檔盤整,2011年先漲後跌,但在三種截然不同的投資環境中,富達拉丁美洲基金、安本環球新興市場股票基金兩檔基金竟能三連霸,安本環球新興市場股票基金且在「晨星年度最佳基金獎」連續三年獲獎。
另外,富蘭克林坦伯頓美國政府基金、安本環球亞洲小型公司基金、亨德森遠見日本小型公司基金,則是締造「Smart智富台灣基金獎」二連霸成績。匯豐成功基金、MFS全盛歐洲價值基金,則是「晨星年度最佳基金獎」二連霸。
對於安本環球系列基金這次囊括10座大獎,創下歷年單一年度拿獎最多公司紀錄,安本投顧總經理陳明哲指出,安本投資首重長期穩定績效,強調選股,並長期持有的投資哲學,不盲目追逐市場潮流,是安本管理的基金能在市場多空循環之中仍能勝出的主要關鍵。
富蘭克林證券投顧則表示,全球齊力擺脫金融風暴陰霾,但期間投資難度仍高,此次獲獎基金涵蓋股債市領域,證明富蘭克林坦伯頓基金集團研究團隊全方位能力。當前全球經濟面臨雙速走勢,選股功力是一檔基金績效優劣的重要關鍵。
對於這些得獎基金為何能勝出,「Smart智富台灣基金獎」評審團主席暨台大財務金融學系教授邱顯比分析,兩大原因在於「抗跌」與「勤做基本功」。包括台灣在內的全世界共同基金經理人,習慣順勢操作者居多,面對由「事件」主導的投資市場顯然適應不良,例如歐債事件後續發展、美國經濟復甦程度,都得看政策,政策走向並非經理人能事先掌握。事件動向難測,影響程度難料,如何控制下檔風險變成致勝關鍵,經理人必須少輸、抗跌,才有機會贏。
邱顯比也指出,多家基金公司之所以能連續得獎,與公司願意投注充沛人力長期從事投資領域基本面研究有關。以今年最大贏家安本為例,安本的投資流程嚴謹,專注「由下而上」的選股,重視個股基本面,不會跟著市場起舞,不僅研究企業財報,還強調「眼見為憑」,親自拜訪過才會考慮投資。以安本新興市場股票團隊為例,每年逾1,000次的公司拜訪已是家常便飯,2011年更逾1,800次。
Smart智富台灣基金獎得獎名單(晨星技術指導)