國際安盈基金募集成功，30日報請成立

國內平衡型基金「國際安盈基金」已於日前募集完成，並在8月30日向證期局報請成立，此次總共募得新台幣27.12億元，受益人數超過一千五百名。基金經理人王錦樹表示，當前國內外市場受到高油價、聯準會升息等因素影響，台股目前呈狹幅盤整格局，等待美國景氣復甦進一步確認，在此期間類股快速輪動，但主流也將逐步浮現，安盈基金將待季線反轉走多時進場買進。

國際安盈基金股票部份的持股比例每季最低在10%、其中60%更嚴格的限制投資於近五年盈餘為正數的上市櫃公司，是一檔追求穩健及絕對報酬的平衡基金，主打「積極保本、穩健獲利」投資策略，也與旗下另一檔老字號平衡基金-國際萬全基金有所區隔。平衡型基金早己不是新興產品，但今年市場仍掀起一股平衡型基金募集的風潮。對此，王錦樹分析，即使景氣復甦已確定，並帶動利率升息風，但是很多投資人受到這幾年股市波動劇烈的影響，讓投資人愈來愈重視「絕對報酬」及「較低風險」，因此今年投信所推出的平衡型基金又屬「保守型的平衡基金」居多，產品設計傾向鎖住固定收益市場的穩定報酬，再加入一部份股票或衍生性金融商品的操作，有效控管投資風險。保守型的平衡型基金操作手法相當接近保本型基金的概念，就是將絕大部份的資金鎖在固定收益市場中，再利用少部分的錢操作股票或衍生性金融商品，來賺取績效報酬。

以國際安盈基金為例，為使基金淨值保持穩定成長，安盈基金將適時透過避險、套利工具之運用，分散並降低價格波動之風險。另外，該基金在股票投資的限制上，嚴格地規定60%應投資於最近五個會計年度稅後盈餘皆為正數的上市櫃公司，也就是說，有60%的必須要投資為財務資優生的企業；而在期貨的運用上，則是以避險為主要考量；而可轉債的部份除了規避現貨跌價風險外，同時也以套利套息操作賺取價差，藉此獲得相對較高安全之報酬。