建弘全球平衡組合基金7月21日報請成立

建弘投信日前募集「建弘全球平衡組合基金」已順利跨越基金成立門檻，在完成受益人名冊造冊後，於今(21日)向證期局申請成立，該基金為建弘投信今年以來申請募集的第二檔基金，預計在7月底成立後，8月初即可開始進場佈局，初期將以國內債券基金及海外貨幣基金為建立部位的主要標的。

蕭一芳指出，投資全球標的、股債平衡與資產組合特色的全球平衡組合基金，目前已蔚為國內投資市場新主流，且多半以爭取絕對報酬為目標，以獲得穩健型投資人的青睞。

根據投信投顧公會資料顯示，至今年6月底國內已有16檔組合型基金在市場發行，基金規模更從年初的120億元提升到6月的370億元，增加二倍以上，加上目前仍有在市場募集3到4檔的同類型基金看來，組合型基金已儼然成為國內最熱門的基金。

建弘全球平衡組合基金經理人許倍禎表示，今年第二季後全球股債走勢猶如佈上了一層薄紗，Fed升息、國際油價再次飆高到40美元以上，加上法人紛紛調降半導體、TFT-LCD等科技類股投資評等，股市近期走勢可謂「內外交迫」，科技業明年成長動能隱然浮現衰退的隱憂，諸多利空已對產業形成負面衝擊。另一方面，日本市場則呈現一片榮景，日本近期公布的經濟數據皆優於市場分析師預期，企業資本支出及民間消費回溫，失業率下降，且日圓中長線走強，帶動日股自年初以來的一波漲幅。至於歐洲明年經濟成長將優於今年，且歐元長期趨勢呈走強格局，中長線看佳。
近期全球股債市走勢反映到各地區基金表現上，可發現各基金績效差異頗大，許倍禎表示，例如日本基金今年展現強勁的漲勢，但美國及歐洲基金今年前三月的報酬已被第二季回檔走勢侵蝕，上半年整體則是表現平平；而全球新興市場及亞洲地區基金波動幅度更大，近期更呈現衰退的負報酬，投資人若不知適當配置資產避險操作，慎選進場時點，仍將可能蒙受損失。由於目前市場投資信心已趨弱，建議應採取全球化資產配置，進行汰弱留強的佈局，方能在多空紛沓的階段穩健求利。

該基金在操作策略上，採取戰略資產配置SAA與戰術資產配置TAA兩種策略。許倍禎指出，SAA為基金長期資產架構的依據，以35%國內債券、35%海外貨幣、20%海外債券為策略佈局比重，投資風險極低；再以TAA作為平衡基金的微調機制，操作一成的海外股票，以「股一債九」的投資組合爭取3%-5%的絕對報酬。