新光店頭基金 六月回顧與七月展望

基金目標與策略
 7/31 FOMC會議決議維持基準利率不變，8/1、8/2連續兩天ISM和非農就業數據差於市場預期，加上Nvidia晶片遞延，引發全球股災。慘淡的就業報告發布後不久，華爾街更改24 小時前提出軟著陸前景的論述，敦促聯準會不僅要降息，而且要大幅降息，來因應美國央行可能政策失誤的風險。根據 CME FedWatch 工具，交易員認為 9月降息兩碼的可能性超過 70%，預估到年底前總共會降息約 115 個基點。
 基金迅速調整內容，出清高beta的類股、保留前景展望仍穩健的先進製程設備、分散持股至營建/生技/傳產等非電子族群，並將持股水位降至約85%，靜候市場氛圍轉佳再行加碼。