日盛日盛基金四月經理人報告
2012/4/17 下午 04:27:00 作者:王彥迪
市場回顧與展望
台股3月份走勢呈現開高走低情況,原先台股不僅站上年線大關,且多次向8100點叩關,整體多頭氣勢強盛,惟受到近期政府商討資本利得稅政策之消息面影響,造成3月下旬台股出現明顯回檔走勢,促使整體多頭上攻力道轉弱。展望4月份台股盤勢,由於政府資本利得稅政策之不確定因素依然存在,加上先前眾多個股短期股價漲幅已大,預計台股將會進入橫盤整理格局,待3月營收公佈與國內重量級大廠法說會完畢後,對於第二季基本面有更明確方向時,台股才有機會再次進行另一次的上攻。
操作策略
目前本基金總持股比例在80~89%之間。由於第一季眾多電子個股股價漲幅已大,且多以反映其公司對於今年之展望,因此將會降低電子類股持股比例,並增加中概、傳產等類股持股比例,來因應整體盤勢變化。其中電子類股會針對第二季業績持續成長之個股進行佈局,而看好之電子族群仍以Apple供應鏈、非蘋智慧型手機供應鏈、面板零組件、IC設計、LED等次族群為主,而中概、傳產等類股則以獲利佳、評價低、具利基型產品之個股,進行逢低佈局之策略。