統一大龍印基金十二月份市場回顧與操作策略
2023/1/17 下午 10:36:00 作者:蘇柏勳
中國:政府宣佈將自1月8日開放省境管控,也將接受一般出國簽證申請,疫 情管控基本上已全面放開,拜登與習近平會談結果也順利,看好中國實質需求將逐步回復,將帶動中國及亞洲鄰近國家經濟回穩。
印度:經濟可望隨疫情逐步好轉,印度企業獲利占GDP比重扭轉下滑趨勢, 成長率遠高於營收,效率明顯提升,高盛預估印度2022與2023年實質經濟成長率分別達9.2%與6.4%。短期雖受國際資金流動影響,表現較弱,但基本面 相對優於其他市場,故仍會維持核心配置比例,並伺機加碼。
整體而言,美元指數明顯回落,美國升息步調也已明朗,目前觀察應不至於 出現系統性風險事件,展望2023年,重點將回到公司個別競爭力與營運表現上,整體盤勢維持區間震盪格局,個別公司將具表現空間。
區域及產業配置:
中國:看好內需消費、基建、石化、醫藥、新能源汽車等相關類股。
印度:看好受惠農村經濟復甦和產業集中度提升的龍頭公司,包括IT服 務、銀行、非銀行金融、基建、原物料、消費、電力等。
台灣:看好半導體、金融、汽車等。