統一全球新科技基金十二月份市場回顧與操作策略
2023/1/17 下午 10:45:00 作者:郭智偉
全球股市12月再度進入整理,最新數據顯示美國通膨壓力正逐步緩解,消費者 信心有所回升,但在勞動市場吃緊、勞動供需缺口未完全修復的背景下,薪資成長動能料將持續,服務通膨降溫速度仍緩慢,使得FED維持高利率的期間拉 長,令評價在高利率環境下呈現震盪。
預計2023年資本市場關注的是「經濟」與「獲利」增長動能,目前全球經濟仍 處於下修階段,但並非衰退,目前仍維持經濟將在2023年上半年落底,下半年復甦的看法不變。
科技類股方面,目前等待1月中登場的第四季企業財報,由於企業將在財報中 提供對2023年全年的展望,料將有助對2023年的獲利定錨;同時,在美國經濟數據降溫下滑的時刻,對於第一季的展望,也將有助於市場判斷景氣下滑的速 度,因此在財報登場前,整體科技類股料將在觀望氣氛下呈現震盪整理格局。
目前基金持股維持中性。主要佈局持續聚焦在電動車、半導體、資料中心、雲 端及新能源等產業。因應中國政策鬆綁,佈局受惠鬆綁後景氣落底回升的類股。基金持股方向會以2023年具新產品、價格提高能力、市佔提升潛力等動 能,在經濟下行階段,營運動能相對具韌性的個股為主。