國泰台灣貨幣市場基金十二月份經理人報告

99年12月29日轉型貨幣市場基金， 截至108年12月底持債比率0%， 該比率符合貨幣市場基金之規範。 未來新增買賣斷債券標需以剩餘年期在1年內者為限，在資金無妥適去處下， 若殖利率報酬合宜， 可考慮增加債券部位。 12/31日定存比率佔規模72.01%；活存比率佔規模2.81%。 未來視1月規模增減，伺機調整定存部位。續存之定存及投資之有價證券， 該行信用評等須為twBBB/twA-2以上， 且存於該行之定存仍以固定利率計息為主。12月規模減少，故12月RP佔規模權重略降至25.16%， RP佔基金規模權重落於目標20%~40%之中性區間偏下。 未來若新增基金申購額，且存續期間(Duration)不致走高(約莫介於0.450Y以下區間)影響時(12/31日0.466Y/法規不超過0.493Y)， 則預計可微幅增持定存部位，餘則以增持RP為要。 2019/12/19日台灣央行理監事會後， 維持利率不變，並預期3月理監事會後， 仍維持利率不變的可能性高。