元大巴菲特基金績效檢討與未來展望
2009/5/14 上午 09:26:00 作者：王俊淵
【市場回顧】
四月份台股在歐美持續反彈，以及月底三次江陳會、中國旺旺TDR 4/28掛牌，與陸資來台等利多推升下，加權指數單月上漲15%。四月下旬雖有H1N1流感疫情，然各國加強防護措施，使得疫情得以控制，對於國際股市與台股的衝擊也僅短暫。 四月份巴菲特基金淨值上漲11.15%，期貨操作上，四月份期貨操作已實現損失576萬元，淨值貢獻-0.37%。 【市場展望】 歐美股市方面，金融系統風險持續減低，訂單、生產、消費等經濟數據觸底反彈，加上房屋數據不再惡化，歐美股市亦持續走反彈行情。而台股，在中國移動與遠傳4/29簽屬策略聯盟與入股協定後，開放陸資來台效應，引爆外資搶補台股，在內外資的資金行情推升下，預期台股將呈現震盪趨堅的走勢。 【投資策略】 開放陸資來台，短期將有利於推升金融股、資產、營建類股股價。巴菲特基金主要持股仍將為傳產與金融類股，巴菲特基金整體持股比例將維持85~88%，主要類股預計比重：傳產80%(換股)、電子5%。