理財通二號基金11月份操作展望
2005/11/30 下午 05:39:00 作者:林秋宗
10月投資組合及績效
10月份台股下跌5.76%,收5764,理財通二號基金10月份淨值為10.09%, 淨值下跌3.17%,月排名56/79 ,累計今年以來+6.32%,排名站穩前1/4。目前採取保守持股策略,10月底持股20%以下,降低基金波動與維持淨值在10元以上,等待下ㄧ波攻擊訊號再起。 11月份展望與佈局 10月份經歷禽流感疑慮,政治面波動以及美股重挫,使得加權指數正式跌破6000,未來有效站回6000的可能性不高,可能要待選後政治變數釐清以及新兩岸政策釋出善意,大盤才有機會大幅攻堅,預期5600-5900為主要區間。因此理二11月份將不會太積極加碼,20-30%持股以及汰弱留強應是主要操作策略。 選股上,仍將充分分散,避免暴露太高的非系統風險,看好的個股仍以能見度較高的電子次族群為主,如基板,手持裝置,中游零組件等,傳產仍以新內需中概等為佈局重心,金融股仍以保守視之。 未來投資策略: 未來持股策略將依大環境變化,將持股比重控制在40%之下,個股方面必須滿足三要件 (1)趨勢向上 (2)可預見的成長力與(3)獨特且可持續的競爭力之個股。