合庫台灣基金八月份經理人評論
2019/9/20 上午 09:00:00 作者:楊自強
對大盤看法中性,雖然近期遇到外資賣超,但在政府基金護盤下,指數可望支撐在10300~10800之間,由於目前進入中美貿易戰的消息空窗期,預計將可望回歸基本面多一些,基金維持短期盤勢會呈現劇烈的震盪整理預測,雖然如此,但我們對盤的看法並不過度悲觀,長線趨勢對的產業以及各股都還是有機會出現反彈甚至過高,下跌過程還是要找機會低檔加碼布局,近期較大問題則是在於大筆贖回使得佈局上產生混亂,現金水位高低也影響了持股以及績效的表現,因此近期比重預估會在85%~95%之間震盪,等待資金回穩後持股比重會維持在90%~95%之間。
在基金操作上將轉趨較為保守的持股,並可能是大環境後續發展調降持股水位。配置上將多配防禦型股,降低基金波動。中期觀察華為限制採購案的發展及中美談判,機動操作。