統一龍馬基金八月份市場回顧與操作策略
2023/9/14 下午 02:06:00 作者：王寧毅
聯準會擔憂經濟成長持續高於趨勢水準會導致通膨進一步上升，預期2023年內 仍有一次升息，且2024年出現降息機率降低，加上第三季美國公債發行量將超過一兆美元，資金面外流壓抑美股短期表現。此外，中國房地產債務違約使資本市 場擔憂黑天鵝再起，雖然恒大暫時解除摘牌危機、政府亦釋出政策提振資金流動性，但經濟疲弱將使消費型相關需求復甦仍遙遙無期，預期亞洲股市仍處於震盪 打底階段。
整體而言，第二季Nvidia繳出亮麗財報和強勁未來展望，仍是科技產業裡唯一亮 點，台股位處震盪打底階段，選舉行情已悄然開跑。市場資金聚焦在AI破壞式創新帶來的新藍海商機，預期半導體產業最壞狀況落在2023下半年， 2024年可望 重拾成長動能，個股靜待技術面修正後仍向上可期。投資選股上以長線趨勢、業績明確為核心方向，持續看好IC設計服務、 AI伺服器以及周邊零組件等題材支撐 之個股。
基金看好類股如下：
生成式AI：隨著ChatGPT衍伸的科技熱潮，讓科技業重構產品應用與創 新，加上Intel、 AMD伺服器新平台放量可期，相關供應鏈明確受惠。
工業用電腦：歐美地區需求穩健，搶攻車用、自動化、博弈等商機。
大陸解封復甦受惠股：中國疫情隨解除管控措施，內需可望漸漸恢復，看好 中國內需相關受惠股，包括紡織、觀光餐飲、航運類股等，故中長線持有。