富鼎台灣優勢基金6月回顧與7月展望

•截至6月底為止，資產配置方面，仍以非電子類股產業持股為比重較高，與電子比例為7：3。

•台股此波重挫幾無反彈，主要是油價高漲引發通膨危機，將導致經濟衰退，歐美費明顯轉弱，總經數據也持續探底，企業獲利衰退，國際股市欠缺上漲條件。

展望未來

•新政府就任後，兩岸經貿來往政策仍難敵大環境趨勢，尤其今年傳產股題材多，相對吸引買盤，部分融資使用率多達2成以上，反而成為這次多殺多標的。

•傳產產業3Q或步入淡季，因塑化產業獲利空間壓縮，鋼價短期走軟，BDI指數短線反彈，然在鐵礦砂合約談定後，指數大漲不易，僅適合區間操作；短線在陸客登台後，觀光/資產/營建產業利多出盡，將降低傳產整體持股。

•電子產業，3Q僅NB預期稍好，TFT則因需求不如預期，從TV至IT面板皆呈現大幅下跌，廠商祭出減產策略，還需觀察效果。

•持股佈局以食品、鋼鐵、紙類、金融、中概等傳產類股為主，及選擇PE不高、3Q營收成長的PC/NB/IC設計/面板等電子股族群。

•選股佈局超跌但基本面及籌碼佳之股票，留意2Q財報佳、3Q步入旺季及港股直通車開放相關中概股個股。