統一大龍印基金十一月份市場回顧與操作策略
2022/12/16 下午 10:24:00 作者:蘇柏勳
中國:中國正式開放上海等重要城市疫情管控,拜登與習近平會談結果也順 利,中國政策風險低點可能已過,實體經濟有望緩步回穩,仍會維持基本配置,並伺機加碼布局。
台灣: 11月走出大漲走勢,回到15,000點水準,短期因漲多,類股輪動與 個股波動度都會放大,對後勢仍樂觀看待,將持股比例由13%拉高到20% 水準。
印度:今年經濟可望隨疫情逐步好轉。印度境內成年人接種第一劑疫苗比率 已超過90%,疫情在疫苗陸續施打與分配下,已逐漸看到防疫成效,預期Omicron將不致影響景氣回升大方向。印度企業獲利占GDP比重下滑的趨勢已 扭轉,成長率遠高於營收,效率明顯提升,高盛預估印度2022與2023年實質經濟成長率分別達9.2%與6.4%。由於基本面相對優於其他市場,仍會維持核 心配置比例,並伺機加碼。
區域及產業配置:
中國:看好內需消費、基建、石化、醫藥、新能源汽車等相關類股。
印度:看好受惠農村經濟復甦和產業集中度提升的龍頭公司,包括IT服 務、銀行、非銀行金融、基建、原物料、消費、電力等。
台灣:看好半導體、金融、汽車等。