《DJ社論》Apple Pay Later都要來了，融資公司法該睡醒啦

無卡分期在海內外市場以線下模式發展許久，融資管道從當鋪到地下錢莊、乃至各種形式的民間借貸，當然不是什麼全新的商業模式。無卡分期近年搭上電商系統，讓很多「信用小白」也能享受先買後付的快感，市場欣欣向榮，各方業者摩拳擦掌，就是要卡位這800萬無卡民眾的消費大餅。

當然啦，買東西很爽，沒信用卡也能分期，更爽。

但仔細想想，融資放款沒有主管條例、沒有基本遊戲規則，一紙合約（噢現在電商無卡分期，連紙都沒有）就約定雙方責任義務，業者要不要承作、怎麼訂定交易額度與分期利率的標準，融資業者都是唯一的守門人。對消費者沒有結構性的保障，對很多兼具「信用小白」與「消費小白」身份的消費者來說，簽下無卡分期合約前，是否都有被充分告知違約對自己可能的影響？若不幸往來方是不肖融資業者，一旦出現合約爭議，主管單位應該是誰？

那另一方面呢，無卡分期融資沒有聯徵機制，融資業者也無法全面性了解消費者的信用狀況，倘若消費者在不同電商平台購物、又向不同的融資業者取得額度，償債能力究竟如何，誰敢說不是業者衡量其還款能力的盲點？無卡分期業者究竟如何衡量合理的還款能力、設定還款金額與期數？這些都要說清楚，講明白。

當然，從市場自主的角度來看，消費者融資市場分散、單筆債權資產規模不大，同時違約的風險有限，不至於影響金融市場穩定性。而電商與融資業者呢，也可透過交換資訊，以消費者行為評估用戶信用（就像Apple Pay Later宣稱將以客戶過去的消費歷史、甚至用哪一款Apple手機、乃至換機頻率，來評定客戶的付款能力、分期信用與違約風險）。我們更樂於看見每個消費者為自身負責，在簽署合約之前，好好地審閱，為自己的權益把關。

但終究，一個行業還是要有一套基本規則，好讓各方玩家充分揭露、完全負責。

也不過就是去年而已，美國的消費者金融保護局宣布了要加強監管當地的先買後付產業，要求融資與BNPL服務業者都須提供交易費用、擔保工具及相關的信用報告，就是要力求提高市場的可靠度與透明度。

「融資公司法草案」從2004年由當時的經建會提出，18年過去，政黨幾度輪替，連經建會都已經改組不存在了，該草案竟然還是草案，該是時候落實上路，別再睡啦。