PIMCO總回報基金績效落後95%對手 連11個月慘遭贖回

精實新聞 2014-04-02 09:20:08 記者 郭妍希 報導

太平洋投資管理公司(PIMCO)共同投資長葛洛斯(Bill Gross，見圖)旗下最知名的總回報基金(Total Return Fund)績效落後競爭對手，已連續11個月慘遭客戶贖回。

彭博社、華爾街日報報導，基金評等機構晨星(Morningstar Inc.)1日指出，統計顯示，總回報基金在3月份的失血額多達31億美元，資產管理規模也萎縮至2,320億美元。

相較之下，該基金主要競爭對手DoubleLine Capital旗下旗艦基金「DoubleLine總回報債券基金(DoubleLine Total Return Bond Fund)」卻在同一時間內吸金3.62億美元、資產管理規模也拉升至317億美元。

晨星指出，總回報基金在3月下滑了0.57%，績效落後95%的同類型基金。相較之下，作為標竿的巴克萊美國綜合債券指數(Barclays U.S. Aggregate Bond Index)則在3月份下跌0.17%。

另外，總回報基金去(2013)年總計失血了411億美元、創史上新高紀錄，今年1、2月份又再度失血35億美元、16億美元。

PIMCO內鬨，家醜外揚爆料不斷，晨星甫於3月18日宣布調降PIMCO的管理評級，並表示可能會重新評估PIMCO旗下個別基金的評等。

路透社和華爾街日報報導，晨星將PIMCO的管理評級由「B」降至「C」，管理評級最高為A、最低為F。另一個評估公司優先順序的評級「Parent Pillar」，也從「正向」降為「中立」。雖然這兩項降評不影響PIMCO基金在晨星的評等，但是該機構分析師隨後可能會重新衡量PIMCO個別基金評等。

葛洛斯原訂接班人Mohamed El-Erian 1月閃辭，隨後傳出離職原因是和葛洛斯鬧不合。晨星資深分析師Eric Jacobson本月初親自造訪PIMCO辦公室了解情況，他說葛洛斯的六名新副手能否在投資委員會上挑戰他的決定，仍是「棘手謎團」；很多人不願和葛洛斯起衝突，好的意見可能無法上傳。