聯準會於5月升息達到初步滿足點，預計將維持高利率一段時間。第三季NB/PC 恢復力道較原先預期疲弱，且聯發科與高通(QCOM)手機展望保守，但第四季傳統淡季轉強，台積電產能利用率止跌回升，預計第四季由第二季低點77%提升到95%，超越去年同期，主因N3 New Wafer Start良率70-75%在第三季末放量、N5也相對樂觀，近期有輝達、Marvell等財報對AI Server業務樂觀展望，加上Windows 11加入AI助理、Meta自研AI晶片、Google宣布大型語言模型...等多個AI相關大型項目持續進展下，預計盤勢雖有震盪，但資金仍將匯聚在AI Server供應鏈，對台股後市審慎樂觀。