華南永昌永昌基金四月份經理評論

台股長線受惠方興未艾的科技趨勢變革，包括 HPC 高速運算需求上升、 AI 人工智能興起、 4G 升級 5G 的萬物聯網、 PCIe5.0 傳輸介面應用提升、 Wifi 7 技術標準確立、電動車滲透率快速拉升、下半年新 iPhone 有望導入潛望式鏡頭、光追技術引擎逐步從遊戲產業往 AR、 VR、元宇宙等領域衍伸等趨勢，尤其下半年半導體應用升級可望帶動先進製程需求開始勃發，有利台股長線行情表現。短線上，國內景氣燈號持續 5 藍燈，全球終端需求力道不如預期，供應鏈庫存調整速度不如預期， 4月製造業 PMI 指數轉折向下，由 47.3 下滑至 42.8，惟供應鏈庫存調整雖遭遇短線逆風，但調整進度已接近尾聲，永昌基金看好半導體科技升級、無線檢測、生技、綠電等產業，以低持股因應短線景氣逆風。