兆豐萬全基金九月份經理人評論

美國聯準會聖路易分行總裁Alberto Musalem表示就業市場的疲軟程度超乎預期， 需要盡快對此現象做出反應，並且認為今年結束前剩餘的降息幅度將會超過1碼以上。

AI仍是2024年至2025年企業獲利成長關鍵， 獲利成長將使股價下檔具有保護， AI上游及下游分別為IC設計及PC類股， IC設計主流為ASIC族群及手機、 PC相關IC， PC類股則可以留意PC品牌及組裝廠、 PC相關零組件廠。 光通訊方面， 由於AI伺服器要求傳輸速率高， 規格提升也將帶動產業成長。 傳產股短線則可留意近期交易較熱絡的塑化、鋼鐵、 不鏽鋼、 玻璃及造紙等相關族群， 中長線仍舊為原物料、 車用及綠能重電成長股。 本基金將採類股分散布局。

選股上回歸基本面， 大型股找低基期AI權值股， 小型股尋找具成長潛力、 獲利虧轉盈等轉機股。 長線上， 聚焦持續成長產業趨勢， 及季報年報等基本面選股， 有拉回再作長線佈局， 並嚴控持股水位與風險。