華南永昌永昌基金十一月份經理評論

美國公布之 10 月個人消費支出物價 (PCE) 指數年增 3.0%，創 2021 年 3 月以來最慢增速，較前值 3.4%有所下滑；月增率為 0%， 低於市場預期 0.1%及前月的 0.4%。強化 Fed 升息循環告終的預期。而台灣 10 月外銷訂單金額由 514.0 億美元上升至 528.7 億美 元，年增率由-15.64%上升至-4.57%，主要來自電子產品外銷出現改善。 11 月在市場樂觀預期 FED 升息到頂， 2024 可能降息下， 使美股尤其是先前跌深的科技類股出現強彈，同時帶動台股相關的 AI 概念股。展望未來，觀察 12 月 FOMC 會議及新的點陣圖及 SEP。考量在財報空窗期下，年底旺季及資金行情重啟機率大，基金擬順勢逢回買進趨勢股，增加 AI 相關類股比重及佈局 2024 成 長機會佳之趨勢產業如 CoWoS 等，以迎接年底旺季及 2024 市場契機。