期貨走勢

指數週五上漲454.16點，收在22349.33點，成交量4242.83億元。台指期上漲525點至22365點，正價差為15.67點。籌碼面部分，三大法人買超541.65億元；而在台指期淨部位方面，三大法人淨空單增加1775口至-9271口，其中外資淨空單增加1800口至-34952口；十大交易人中的特定法人全月份台指期淨空單減少268口至-14980口。

美國 7 月 零售銷售年增 2.66%，月增 0.97%，遠超市場預期，加上初領失業救濟金人數連續第二週下降，為7月初以來的最低水平，美債收益率再次飆升，而10年期基準收益率也上漲了13.1個基點，短暫觸及3.952%，FedWatch 預期年內降息幅度從 4 碼收斂至 3 碼。台指夜盤應聲上漲，井噴超過500點，且盤中走勢相當穩定，幾乎沒有太大的短線回測。夜盤走出去趨勢後，日盤則維持本週震盪慣性並沒有出現太大振幅。雖然昨日夜盤走勢強勁，不過22300至22700區間為7月底的密集成交區，一次突破的機率不高，未來一周台指轉向震盪看待。考量週選價平和完全沒有收斂，仍維持400以上，高波動度顯示今晚夜盤與下週盤勢的盤面波動可能加劇，需多加留意。

選擇權分析

選擇權未平倉量部分，週買權最大OI落在24000點，週賣權最大OI落在20000點 ; 月買權最大OI落在22400點，月賣權最大OI落在19600 點。全月份未平倉量put/call ratio值由1.04上升至1.18。VIX指數下降2至24.56。外資台指期買權淨金額0.82億元 ; 賣權淨金額2.16億元。整體選擇權籌碼面偏多。